키움證 “대한제강, 철근 수요 증가로 수혜 입을 것”

철근 매출비중 전체 매출액 기준 84%로 최대

키움증권은 27일 대한제강에 대해 내년 철근 수요가 증가하면서 수혜를 입을 것이라 평가하며 투자의견 매수에 목표주가 9720원을 제시했다.

대한제강은 철근 생산 연간 케파(CAPA) 155만톤으로 국내 3위 업체다. 하지만 철근 매출 비중이 전체 매출액 기준 84%로 철근 전문업제 중에서 최대 규모다.

박종국 연구원은 “철근 수요가 증가함에 따라 가동률이 상승돼 이익률 개선을 이룰 수 있을 것”이라며 “내년 철근수요 증가로 대한제강의 연간 가동률은 86.1%, 올해 대비 4.1%포인트 개선될 것”이라고 설명했다.

이어 “평택공장의 낮은 가동률은 수요 개선시 큰 폭의 이익 개선을 가능하게 할 것”이라며 “별도기준 내년 매출은 지난해 동기 대비 5.8% 늘어난 9331억원, 영업이익은 16.3% 증가한 579억원을 기록할 것”이라고 전망했다.

최은화 기자 akacia41@